以下文章是最近美國(guó)創(chuàng)投圈傳播比較多的，來自 FirstMark Capital 董事總經(jīng)理 Matt Turck，我們對(duì)這篇奇長(zhǎng)無比的文章進(jìn)行了翻譯簡(jiǎn)寫，希望能幫你快速建立起對(duì)“物聯(lián)網(wǎng)”的認(rèn)知坐標(biāo)軸。

概念界定

“物聯(lián)網(wǎng)”是世上最令人困惑的技術(shù)趨勢(shì)嗎？

• 一方面，所有預(yù)測(cè)都說：數(shù)百億設(shè)備將很快“連接”，數(shù)萬億經(jīng)濟(jì)價(jià)值將被創(chuàng)建；
• 另一方面，大部分終端消費(fèi)者的感覺：這些昂貴的小東西最好是能有，但也不是非要不可；
• 作為一種技術(shù)趨勢(shì)，它發(fā)展速度實(shí)在太慢，每年進(jìn)展似乎只有一點(diǎn)點(diǎn)。

造成上述困惑的原因，部分是由“語義學(xué)”造成。

雖然這些新型裝備確實(shí)是物聯(lián)網(wǎng)一部分，但物聯(lián)網(wǎng)的定義不僅僅是臺(tái)式機(jī)、筆記本電腦和智能手機(jī)的連接，而是“一切硬件的連接”，這是種更廣泛和深入趨勢(shì)，貫穿于消費(fèi)者、企業(yè)級(jí)應(yīng)用和產(chǎn)業(yè)空間。

從根本上說，物聯(lián)網(wǎng)是關(guān)于任何客觀物體變成一串?dāng)?shù)字?jǐn)?shù)據(jù)的轉(zhuǎn)換過程，你一旦給某個(gè)東西加上傳感器，它就會(huì)像任何數(shù)字產(chǎn)品那樣運(yùn)作：

• 發(fā)出用量、位置和狀態(tài)的數(shù)據(jù)；
• 可被追蹤、控制、個(gè)性化和遠(yuǎn)程升級(jí)；
• 當(dāng)與大數(shù)據(jù)和 AI 結(jié)合，它還可以變得智能、有預(yù)測(cè)性和協(xié)同工作，甚至某些情況下可自主工作。

我們每年都會(huì)對(duì)物聯(lián)網(wǎng)全景做一個(gè)更新，以下是 2016 年版：2013 年，我們?cè)谂斫馕锫?lián)網(wǎng)的“合理性”；2014 年底，物聯(lián)網(wǎng)火速發(fā)展；2016 年，我們將繼續(xù)對(duì)它抱相當(dāng)大期望，但也需要認(rèn)識(shí)到：這個(gè)趨勢(shì)的展開還需要好幾年，有可能是幾十年。

目前位置

今天物聯(lián)網(wǎng)所處位置，基本是?1999 年時(shí)的互聯(lián)網(wǎng)或是 2007 年時(shí)的手機(jī)。

1999 年，互聯(lián)網(wǎng)已經(jīng)顯示出很多偉大之處，比如谷歌和亞馬遜發(fā)展得如火如荼，但那時(shí)的上網(wǎng)體驗(yàn)還經(jīng)常讓人受挫：撥號(hào)上網(wǎng)怎么都上不去；或者就是一個(gè)可怕未知數(shù)，把銀行資料輸入到網(wǎng)站，你是在開玩笑嗎？

同樣，手機(jī)業(yè)在 2007 年已經(jīng)取得許多關(guān)鍵性進(jìn)展，比如更小外形、能通過 WAP 站點(diǎn)連接互聯(lián)網(wǎng)，甚至第一代 iPhone 已經(jīng)發(fā)布，但當(dāng)時(shí)，很難想象現(xiàn)在的智能手機(jī)革命。

今天的物聯(lián)網(wǎng)就處在這樣一個(gè)拐點(diǎn)：未來已經(jīng)展現(xiàn)，但分布還不均勻。

從可穿戴、AR/VR 頭戴式設(shè)備到聯(lián)網(wǎng)家庭/工廠、無人機(jī)、自動(dòng)駕駛汽車和智能城市，一個(gè)全新世界和計(jì)算模式正在我們面前涌現(xiàn)，不過目前還呈片狀分布，而且既不好看，也不好用。

什么東西需要化這么長(zhǎng)時(shí)間？

有兩類原因，減緩了物聯(lián)網(wǎng)發(fā)展。一是簡(jiǎn)單的“生態(tài)系統(tǒng)不成熟”問題。

物聯(lián)網(wǎng)愿景的一個(gè)重要方面，不僅是設(shè)備可連接到互聯(lián)網(wǎng)，也是設(shè)備和設(shè)備間能無縫連接，但截至目前，設(shè)備間的“互操作性”很大程度還不存在，困難包括存在太多標(biāo)準(zhǔn)、沒有足夠多人對(duì)其中某項(xiàng)表示贊同等；

其它難題還包括：

• 將東西連到網(wǎng)上其實(shí)超乎想象地難，尤其是在工業(yè)環(huán)境下（像高溫、潮濕環(huán)境等，這些地方?jīng)]手機(jī)信號(hào)也沒 WiFi 或遠(yuǎn)離城市中心）；
• 很多大數(shù)據(jù)相關(guān)問題需要解決，包括如何在本地處理數(shù)據(jù)、如何在傳感器或網(wǎng)絡(luò)級(jí)別減少云數(shù)據(jù)傳輸量（這被稱為“霧計(jì)算”，還是個(gè)早期概念），目前還不清楚現(xiàn)有數(shù)據(jù)基礎(chǔ)設(shè)施是否能承受由物聯(lián)網(wǎng)創(chuàng)造的大量數(shù)據(jù)；
• 安全和隱私也很重要和根本，很多企業(yè)剛剛對(duì)數(shù)據(jù)可能帶來的麻煩有了解，隨著時(shí)間推移，他們會(huì)把這些事提到日程表優(yōu)先項(xiàng)；
• 隨著無人機(jī)和無人車出現(xiàn)，法律法規(guī)也需要重新適應(yīng)。這方面，監(jiān)管機(jī)構(gòu)的謹(jǐn)慎是可以理解的。

所有上述問題都可以解決，但找到解決方案需要時(shí)間。

第二，物聯(lián)網(wǎng)和互聯(lián)網(wǎng)不同，它不僅和軟件相關(guān)，也涉及硬件。

互聯(lián)網(wǎng)在網(wǎng)上創(chuàng)造一個(gè)全新世界時(shí)所遇到的“摩擦系數(shù)”很少，因?yàn)樗鼛缀踔缓蛙浖蚪坏?，但物?lián)網(wǎng)涉及硬件，而硬件有物理客體必須遵循的兩大鐵律：距離和時(shí)間。

硬件難題

過去 2-3 年，許多新物聯(lián)網(wǎng)創(chuàng)業(yè)者和 VC 不得不學(xué)習(xí)到/重新學(xué)習(xí)到一件事：要做出一個(gè)好硬件產(chǎn)品需要很長(zhǎng)時(shí)間：

• 硬件產(chǎn)品迭代速度遠(yuǎn)不能和軟件比；
• 硬件產(chǎn)品沒所謂“最小化可行方案”或“管他媽的，先發(fā)貨再說”；
• 一旦產(chǎn)品進(jìn)入制造環(huán)節(jié)，根本沒回頭路可走；任何設(shè)計(jì)中錯(cuò)誤都會(huì)導(dǎo)致幾個(gè)月時(shí)間的延宕；

至少，基于我和該領(lǐng)域創(chuàng)業(yè)者及 VC 們的談話，一個(gè)物聯(lián)網(wǎng)創(chuàng)業(yè)公司平均要花非常扎實(shí)的 18-24 個(gè)月，才能實(shí)際交付第一個(gè)產(chǎn)品（這里數(shù)據(jù)主要基于我印象，并非精確數(shù)據(jù)）。

而無論出貨過程多么難，這還只是戰(zhàn)斗第一步，分銷問題隨之而來。網(wǎng)絡(luò)銷售很偉大，但你必須和零售商打交道，這可能又會(huì)另外花你 1-2 年，才能真正做到多渠道分發(fā)的建立并開始大批量銷售。

而所有這一切也影響價(jià)格：因?yàn)楦鞣N硬件組件成本和來自零售商的利潤(rùn)壓力，物聯(lián)網(wǎng)創(chuàng)業(yè)公司很難定價(jià)產(chǎn)品到很便宜，這也減慢消費(fèi)者胃口。埃森哲 2016 年調(diào)查：高價(jià)是阻礙消費(fèi)者購(gòu)買物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)品的第一原因。

另外除像 AR、VR 和無人機(jī)等這些新產(chǎn)業(yè)，物聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域大規(guī)模產(chǎn)品的采用，很大程度將與市場(chǎng)上現(xiàn)有產(chǎn)品的自然周期有關(guān)。技術(shù)發(fā)燒友和嘗鮮者可能不會(huì)等，但消費(fèi)者和企業(yè)，都不太可能一夜之間淘汰現(xiàn)有設(shè)備，特別是當(dāng)新產(chǎn)品很貴時(shí)。

• 消費(fèi)者可能會(huì)每 1-2 年換手機(jī)；
• 鎖具、廚衛(wèi)家電和汽車往往需要 10 年或更久；
• 工業(yè)世界，機(jī)器至少可用 15-20 年；
• 而真要實(shí)現(xiàn)物聯(lián)網(wǎng)世界的轉(zhuǎn)換，可能還需要完成以下事：可連接系統(tǒng)被植入下一代公寓建設(shè)（如預(yù)裝全屋智能感應(yīng)系統(tǒng)的新公寓房）、車輛或工廠設(shè)計(jì)中。

不過，生態(tài)系統(tǒng)中某些部分可能逆勢(shì)而相對(duì)更快改變，比如無人駕駛汽車可能會(huì)比預(yù)期早發(fā)生。部分觀察家預(yù)測(cè)：未來 12-18 個(gè)月，無人駕駛車將被允許在美國(guó)一些試點(diǎn)城市的真實(shí)生活場(chǎng)景中使用。

如果類似事發(fā)生，則將提速整個(gè)產(chǎn)業(yè)，特別是當(dāng)制造商能證明自動(dòng)駕駛比人類駕駛更安全時(shí)。但即便如此，現(xiàn)有公路基礎(chǔ)設(shè)施仍需要發(fā)展，以去適應(yīng)無人駕駛汽車的大批量生產(chǎn)，這里，則又需要幾年。

創(chuàng)業(yè)公司持續(xù)大爆炸

但創(chuàng)業(yè)公司生態(tài)系統(tǒng)已啟動(dòng)得紅紅火火。2016 年初，我們可能已進(jìn)入到物聯(lián)網(wǎng)創(chuàng)業(yè)大爆炸的第 3 或第 4 個(gè)年頭，特別是在專注“消費(fèi)級(jí)”這一側(cè)的物聯(lián)網(wǎng)應(yīng)用。

很多孵化器（包括專攻硬件也包括 YC 和 TechStars 這種所有項(xiàng)目都孵化的）都在炮制這個(gè)領(lǐng)域的創(chuàng)業(yè)軍團(tuán)。眾籌提供早期資金（盡管不像之前那么給力），而大型中國(guó)制造商也樂意與這些創(chuàng)業(yè)公司合作，甚至直接投資。像 Dragon Innovation 這樣的咨詢公司/服務(wù)提供商，也做了很多手把手的指導(dǎo)。

此外，物聯(lián)網(wǎng)創(chuàng)業(yè)更像是個(gè)廣泛的全球性現(xiàn)象。Mattermark 排名前 100 的物聯(lián)網(wǎng)公司中有 52 家（超過 50%）不在硅谷；我們 2016 年物聯(lián)網(wǎng)年報(bào)里，則有超過 150 家公司不在美國(guó)；另外高達(dá) 160 家法國(guó)創(chuàng)業(yè)公司參加了今年 CES 展，當(dāng)然，中國(guó)已經(jīng)是世界硬件工廠。

VC 投入的錢持續(xù)增加

再來看看投資機(jī)構(gòu)注入的資金量：

• 2013 年 18 億美金；
• 2014 年 25.9 億美金；
• 2015 年 33.4 億美金；

據(jù) CB Insights：投資交易量即 Deal 數(shù)有下滑：2013 年 307 筆、2014 年 380 筆以及 2015 年 322 筆，但這也反映出產(chǎn)業(yè)一個(gè)自然演變，即種子投資減少，錢被更多集中性投向了一小部分晚期公司。

事實(shí)上就在 18 個(gè)月前，物聯(lián)網(wǎng)位于起步階段的公司還非常多，很少有公司到 B 輪或 B 輪之后的投資。但自我們發(fā)布上個(gè)版本年報(bào)，這種情況已經(jīng)改變明顯，一大把公司進(jìn)入中后期融資階段，包括：

• Sigfox ($115M Series D in 2015)；
• 3D Robotics ($50M Series C in 2015)；
• Peloton ($30M Series C in 2015)；
• Canary ($30M Series B in 2015)；
• littleBits ($47M Series B in 2015)；
• Netatmo ($33M Series B in 2015)；
• Athos ($35M Series C in 2015)；
• Greenwave ($45M Series C in 2016)；
• Jawbone ($165M Series E+ in 2015)；
• FreedomPop ($50M Series D in 2016)；
• Razer ($75M Series C in 2016)；
• Ring ($61M Series C in 2016).

不過就整體而言，絕大部分 VC 對(duì)硬件公司并非“一見鐘情”，而更多是“起初不喜歡，后來被培養(yǎng)起”的那種情感：

因?yàn)?Fitbit 去年 IPO 證明物聯(lián)網(wǎng)創(chuàng)業(yè)公司可能非常成功，并且財(cái)務(wù)指標(biāo)完善（FitBit 很賺錢，多數(shù) SaaS 公司則不是）。但許多傳統(tǒng)風(fēng)投人依然對(duì)硬件創(chuàng)業(yè)抱有懷疑，投資物聯(lián)網(wǎng)在今天很大程度上仍是“實(shí)驗(yàn)性質(zhì)”。

雖然現(xiàn)在硬件公司創(chuàng)業(yè)所需資本密集度已大為減少，但我們從市場(chǎng)上看到：一家公司仍需要融到 1000 萬美金，才能啟動(dòng)并保持持續(xù)前進(jìn)，至少在美國(guó)是這樣。

產(chǎn)業(yè)資本為強(qiáng)勢(shì)主角

幸運(yùn)的是：物聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域，CVC 即企業(yè)投資機(jī)構(gòu)已經(jīng)以主要玩家方式強(qiáng)勢(shì)進(jìn)入。

CB Insights 數(shù)據(jù)：該領(lǐng)域兩個(gè)最活躍投資者是英特爾和高通。思科也出現(xiàn)在前 10，和傳統(tǒng) VC 排一起，另外活躍度較高 CVC 還有：Verizon Ventures、GE Ventures、Comcast Ventures 和 Samsung Ventures。

產(chǎn)業(yè)資本布局也是真正的國(guó)際化：法國(guó)羅格朗 Legrand 領(lǐng)投了 Netatmo 的 B 輪；西班牙電信及其他全球領(lǐng)先電信公司領(lǐng)投了 Sigfox 的 D 輪；亞洲投資者也很積極，比如富士康偶爾會(huì)做些領(lǐng)投，而新加坡 EDBI 已經(jīng)是個(gè)非常引人注目的晚期投資者。

如果美國(guó)風(fēng)投市場(chǎng)繼續(xù)降溫，對(duì)物聯(lián)網(wǎng)生態(tài)系統(tǒng)影響可能顯著。因?yàn)楫?dāng)一個(gè)市場(chǎng)發(fā)展艱難，歷史性看，這時(shí)產(chǎn)業(yè)資本和外國(guó)投資者通常表現(xiàn)不會(huì)很活躍，但也有可能物聯(lián)網(wǎng)創(chuàng)業(yè)公司融資規(guī)模已經(jīng)到達(dá)一個(gè)“點(diǎn)”，這個(gè)“點(diǎn)”，使上述原則對(duì)它不適用。

最大變量

下面是我們整理的 2016 年物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)版圖：

大圖，請(qǐng)點(diǎn)擊直接點(diǎn)擊

 

與過去相比，這里最大區(qū)別是：我們正處在一個(gè)物聯(lián)網(wǎng)創(chuàng)業(yè)公司以“全?！狈绞絾?dòng)的時(shí)代，因?yàn)闄M向上，還沒有占主導(dǎo)地位的一個(gè)平臺(tái)，并且截至目前還沒足夠成熟、便宜和完全可靠的部件，創(chuàng)業(yè)公司傾向自己去獨(dú)立建起大量東西，包括硬件、軟件、數(shù)據(jù)/分析等。

對(duì)于企業(yè)級(jí)應(yīng)用的創(chuàng)業(yè)公司，我預(yù)計(jì)：這些公司中許多隨著時(shí)間推移，可能會(huì)在業(yè)務(wù)模式上完全拋棄硬件組件。

大公司已無處不在

充分認(rèn)識(shí)到大公司已無處不在很重要，這意味一個(gè)生態(tài)系統(tǒng)是否 Make Sense，事實(shí)上，大公司已幾乎活躍于物聯(lián)網(wǎng)每個(gè)細(xì)分類別。

值得注意的是：互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代，產(chǎn)業(yè)動(dòng)態(tài)平衡殘酷但也簡(jiǎn)單：一邊，是互聯(lián)網(wǎng)創(chuàng)業(yè)公司攪局者；另一邊，是被打得陷入癱瘓的既得利益者。但物聯(lián)網(wǎng)時(shí)代，情況有點(diǎn)復(fù)雜：

一些互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代的創(chuàng)業(yè)公司已經(jīng)成長(zhǎng)為大公司，有些東西變得不清晰，比如誰是“最有能力破壞誰”這些事。

大型公共科技和電信公司已遍布物聯(lián)網(wǎng)；芯片制造商（英特爾、高通、ARM）都在競(jìng)相爭(zhēng)奪物聯(lián)網(wǎng)芯片市場(chǎng)；思科也直言不諱自己的“萬物互聯(lián)”概念，并在不久前以 14 億美元收購(gòu) Jasper；IBM 則宣布在物聯(lián)網(wǎng)業(yè)務(wù)中的 30 億美元投資；AT＆T 在汽車互聯(lián)層面已非常激進(jìn)，與 10 大美國(guó)汽車制造商中的 8 家展開合作。

許多電信公司視其即將推出的 5G 網(wǎng)絡(luò)為物聯(lián)網(wǎng)中心力量；蘋果、微軟和三星也一直非?；钴S，提供集線器/平臺(tái)（如蘋果 Homekit、三星 SmartThings 和即將到來的新操作系統(tǒng)，以及微軟的 Azure 物聯(lián)網(wǎng)）和終端產(chǎn)品（如蘋果 Apple Watch、三星 Gear VR 和三星的大量可連接設(shè)備，還有微軟即將推出的 HoloLens AR 頭盔）；Salesforce 幾個(gè)月前，也宣布了自己物聯(lián)網(wǎng)云計(jì)算系統(tǒng)。這個(gè)生態(tài)鏈上的名單還在不斷增加。

谷歌和亞馬遜

但谷歌和亞馬遜需要單獨(dú)拎出來說一說，因?yàn)樗麄儍蓚€(gè)的潛在影響力都非常巨大。

從 Nest（智能家庭），到 SideWalk （智能城市），到無人駕駛汽車，到谷歌云，谷歌已經(jīng)涵蓋物聯(lián)網(wǎng)生態(tài)系統(tǒng)中絕大部分業(yè)務(wù)，并在這個(gè)領(lǐng)域投資數(shù)十億美金。

另一邊，亞馬遜 AWS 云服務(wù)似乎是個(gè)不斷增長(zhǎng)的力量，不斷創(chuàng)新并推出新產(chǎn)品，包括它今年推出的新物聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)也勢(shì)必將成為產(chǎn)業(yè)重要力量。額外地，亞馬遜的電商運(yùn)營(yíng)也在物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)品分銷環(huán)節(jié)中愈發(fā)重要，并且它的 Echo/ Alexa 已被證明是家庭自動(dòng)化領(lǐng)域的一匹“黑馬”。

考慮到這兩個(gè)公司都：1）坐擁巨大用戶數(shù)據(jù)；2）幾乎能無限制抵達(dá)所有頂級(jí)人才，谷歌和亞馬遜現(xiàn)在發(fā)展速度，和他們當(dāng)年還是創(chuàng)業(yè)公司時(shí)幾乎不相上下。

倒逼傳統(tǒng)巨頭

技術(shù)世界之外，很多“傳統(tǒng)”企業(yè)巨頭（工業(yè)、制造業(yè)、保險(xiǎn)、能源巨頭等）既能從中得益，但也對(duì)它心存恐懼。這或許，是重新思考一切的最好機(jī)會(huì)。

物聯(lián)網(wǎng)將使大公司從以“產(chǎn)品”為中心的模式，向以“服務(wù)”為中心的模式轉(zhuǎn)變。物聯(lián)網(wǎng)世界中，大企業(yè)將擁有他們客戶是怎么使用他們產(chǎn)品的直接知識(shí)；也將能通過軟件來對(duì)市場(chǎng)的實(shí)際產(chǎn)品需求進(jìn)行定制；甚至將能預(yù)測(cè)什么時(shí)候產(chǎn)品會(huì)失敗，以及可能需要的支持。他們還有機(jī)會(huì)通過產(chǎn)品用量向客戶收費(fèi)（而不是一次性買斷）、開放訂閱模式，并與客戶建立起長(zhǎng)期關(guān)系。

這些變化，可能對(duì)供應(yīng)鏈和零售影響巨大，另一方面，威脅也巨大。以汽車業(yè)為例，由谷歌、蘋果、百度或 Uber 軟件控制的自動(dòng)駕駛汽車會(huì)帶來什么？傳統(tǒng)汽車公司將因此被“降級(jí)”成為部分制造商么？

這很大程度上將取決于這些公司是否能逐步把自己轉(zhuǎn)型成軟件公司，這在文化和組織構(gòu)架上非常困難，一些傳統(tǒng)行業(yè)公司已有自己軟件武器，如“博世”的軟件創(chuàng)新計(jì)劃，或是“通用電氣”在新硅谷辦公室招募了數(shù)百名軟件開發(fā)人員。所以，這不是一個(gè)不可能完成的任務(wù)，但要做到，需要付出巨大努力。

上述這一切對(duì)創(chuàng)業(yè)公司意味什么？

意味很多收購(gòu)機(jī)會(huì)，無論金額大小，甚至如 Nest、Oculus 或 Cruise 這種巨大金額的收購(gòu)，大公司已展示出收購(gòu)胃口，而傳統(tǒng)領(lǐng)域大公司則最有可能對(duì)這些創(chuàng)業(yè)公司有需求，以讓自己轉(zhuǎn)型成軟件公司。

另一面，對(duì)那些打算堅(jiān)持到底并做大做獨(dú)立的創(chuàng)業(yè)公司，路子可能相對(duì)窄，并需要精明計(jì)劃。

規(guī)模稍大公司如谷歌和 Nest，不會(huì)去做每個(gè)可連接產(chǎn)品（如家庭自動(dòng)化系統(tǒng)中的每件設(shè)備），但有可能在物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)搶占更大機(jī)會(huì)（比如成為家庭自動(dòng)化平臺(tái)）；或偶爾在市場(chǎng)上瘋狂瓜分最優(yōu)秀人才，別忘了幾個(gè)月前 Uber 挖走卡內(nèi)基梅隆 40 位機(jī)器人研究人員以幫助發(fā)展自動(dòng)駕駛技術(shù)。

對(duì)年輕創(chuàng)業(yè)公司，成功可能是：從擁擠市場(chǎng)中找到屬于自己的一角；或是與正確巨頭合作，獲得他們生產(chǎn)和分銷網(wǎng)絡(luò)。

總結(jié)

如果你停下來思考：一個(gè)完全互聯(lián)的世界需要什么樣的變化時(shí)，物聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域正在發(fā)生的變化實(shí)際上已經(jīng)顯著地快。

10 年前，我們認(rèn)為是“科幻小說”里的東西都正在變成現(xiàn)實(shí)，我們也已經(jīng)非常接近被一個(gè)連接在一起的設(shè)備、無人機(jī)和自動(dòng)駕駛汽車所包圍的世界，一個(gè)更大問題可能是：我們作為一個(gè)“社會(huì)”，是否已經(jīng)準(zhǔn)備好這種級(jí)別/水平的改變？